Τι είναι η αστάθεια; Τι είναι η αστάθεια, και γιατί είναι απαραίτητο;

Τι είναι η αστάθεια; Ο όρος αυτός αναφέρεται στη μεταβλητότητα των τιμών. Εάν το γράφημα για να καθορίσει τις ελάχιστες και μέγιστες τιμές για ένα συγκεκριμένο χρονικό διάστημα, η απόσταση μεταξύ των δύο τιμών είναι το εύρος της μεταβλητότητας. Αυτή είναι η αστάθεια. Αν η τιμή αυξάνεται απότομα ή μειώνεται, η μεταβλητότητα θα είναι υψηλό. Εάν το εύρος της αλλαγής θα κυμαίνονται μέσα σε ένα στενό εύρος τιμών, τότε - σε χαμηλά επίπεδα.

Προέλευση του όρου

Ο όρος «μεταβλητότητα» προέρχεται από το «ασταθείς» - Μέση γαλλική λέξη, η οποία, με τη σειρά του, προέρχεται από το λατινικό «volatilis» - «γρήγορο», “πτητικές”. Αξίζει να σημειωθεί ότι στα γαλλικά υπάρχει διαφορετικός ορισμός της αστάθειας. Αυτός ο όρος αναφέρεται επίσης στην υπερεκτίμηση της αξίας.

θεωρία μεταβλητότητα

Η θεωρία αυτή βασίζεται στην ανάλυση των αλλαγών σε κάθε οικονομικοί δείκτες: τα επιτόκια, τις τιμές και ούτω καθεξής. Αυτό λαμβάνει υπόψη τις μετατροπές για μεγάλο χρονικό διάστημα. Καθορισμός τι μεταβλητότητα, Οικονομετρία διακρίνουμε δύο κύριες συνιστώσες. Το πρώτο - η τάση κατά τη διακύμανση των τιμών πραγματοποιείται σύμφωνα με ορισμένους νόμους. Η δεύτερη - η αστάθεια, όταν οι αλλαγές είναι τυχαίες. Για να προβλέψει με ακρίβεια την κατάσταση, είναι απαραίτητο να λαμβάνεται υπόψη όχι μόνο τη μέση τιμή, αλλά και την αναμενόμενη απόκλιση από το μέσο όρο.

Για παράδειγμα, στην ανάλυση της αγοράς κινητών αξιών πρέπει να λαμβάνει υπόψη τις τυχαίες αποκλίσεις των δεικτών, καθώς το κόστος των δικαιωμάτων προαίρεσης αγοράς μετοχών, μετοχές και άλλα χρηματοοικονομικά μέσα εξαρτάται από τους κινδύνους ιδιαίτερα. η μεταβλητότητα της θεωρίας που αναπτύχθηκε από την αμερικανική οικονομολόγος Robert Engle. Ο ίδιος αποφάσισε ότι η απόκλιση από την τάση μπορεί να αλλάξει σημαντικά με την πάροδο του χρόνου - οι περίοδοι ακολουθούνται από περιόδους μικρές αλλαγές στις δυνάμεις. Η πραγματική μεταβλητότητα της μεταβλητής, μεγάλη οικονομολόγοι του χρόνου έχουν χρησιμοποιηθεί στην ανάλυση, μόνο στατικές μεθόδους που βασίζονται στην σταθερότητα του δείκτη αυτού. Robert Engle το 1982, έχει αναπτύξει ένα μοντέλο, το οποίο συνεπάγεται μια μεταβλητή μεταβλητότητα εξάπλωση, με την οποία κατέστη δυνατή η πρόβλεψη των μεταβολών των τιμών.

τύποι μεταβλητότητα

Λαμβάνοντας υπόψη ότι η εν λόγω μεταβλητότητα, είναι απαραίτητο να σημειώσουμε δύο τύπους: ιστορική και αναμενόμενη τιμή. Ιστορική απόψεις - ένα μέτρο ίσο με την τυπική απόκλιση της τιμής ενός χρηματοπιστωτικού μέσου σε μια δεδομένη χρονική περίοδο, η οποία υπολογίζεται με βάση τις διαθέσιμες πληροφορίες σχετικά με την αξία του. Αν μιλάμε για την αναμενόμενη μεταβλητότητα στην αγορά, ο δείκτης αυτός υπολογίζεται με βάση την οικονομική αξία του μέσου που βασίζεται στην υπόθεση ότι η τιμή αγοράς αντανακλά τους πιθανούς κινδύνους.

Η αγορά θα πρέπει να λαμβάνει υπόψη όχι μόνο την κατεύθυνση, αλλά και την περίοδο για την οποία υπάρχει μια αλλαγή, καθώς επηρεάζει την πιθανότητα ότι η τιμή των περιουσιακών στοιχείων υπερβαίνει την αξία, κρίσιμη για τον συμμετέχοντα. Για να ρυθμίσετε την αστάθεια της αγοράς ρεκόρ σε γενικές γραμμές, είναι απαραίτητο να υπολογιστεί η μεταβλητότητα του χρηματιστηριακού δείκτη.

Πώς και γιατί η διακύμανση προσδιορίζεται

Ο ευκολότερος τρόπος για να καθορίσει αυτό το δείκτη ως δείκτης της τυπικής απόκλισης και τη χρήση του πραγματικού εύρους τιμών - ATR. Το πρώτο πράγμα που πρέπει να προσδιοριστεί η μέση τιμή για την αστάθεια του ζεύγους νομισμάτων για μεγάλο χρονικό διάστημα και στη συνέχεια στην ανάλυση πρέπει να τραβήξει δείκτη και μέσο ρεύμα μεταβλητότητα.

Αποδείξει ότι τέτοια αστάθεια των τιμών, είναι απαραίτητο να αναλύσει τις δυνατότητες κερδοφορίας ενός ζεύγους νομισμάτων. Όταν ο ρυθμός μεταβολής των τιμών σε υψηλό επίπεδο, και ως εκ τούτου η διαφορά είναι μικρή, τότε μπορούμε να μιλήσουμε για την υψηλή κερδοφορία. Αξίζει να σημειωθεί ότι το υψηλό επίπεδο μεταβλητότητας που συνδέεται με μεγαλύτερο κίνδυνο, καθώς η προστατευτική σειρά «το stop loss» είναι απαραίτητη, και επίσης να αυξήσει πιθανές απώλειες.

λωρίδες Bollinger

Για να απεικονίσει ό, τι την αστάθεια, θα πρέπει να χρησιμοποιήσετε ένα ενημερωτικό δείκτη - Bollinger ζώνες. Τραβάει ένα κανάλι για τις τιμές, διευρύνει σημαντικά όταν κουμπώσει αλλαγές. Αν το δείγμα είναι μέσα σε ένα στενό εύρος τιμών, ενδέχεται να υποδεικνύει την αρχή μιας προσοδοφόρα κίνηση, αλλά είναι καλό να θυμόμαστε ότι αρκετά συχνά τέτοιες βλάβες μπορεί να είναι ψευδής. Όταν ορίζουμε τη μέση τιμή της μεταβλητότητας των ζεύγη νομισμάτων της ημέρας, μπορούμε να του δημιουργούνται καθημερινά ελάχιστο ή μέγιστο εκμεταλλευτώ αυτή την εικόνα και να πάρει τελικά το στόχο της λήψης της κερδοφορίας και τη σειρά με την εγκατάσταση «το stop loss».

Για παράδειγμα, αν για να ληφθεί υπόψη ότι το ζεύγος της ημέρας πηγαίνει συνήθως μέσα σε εκατό σημεία, τότε δεν υπάρχει καμία ανάγκη να τεθεί ένα «το stop loss» σε απόσταση διακοσίων και δεν έχει νόημα να υπολογίζουν σε μεγάλα κέρδη που υπερβαίνουν το μέσο ημερήσιο εύρος. Αν αναλύσουμε τον κίνδυνο τιμών στις χρηματοπιστωτικές αγορές, στη συνέχεια, για παράδειγμα, ο υπολογισμός θα πρέπει να λαμβάνει υπόψη η μεταβλητότητα των μετοχών δεν είναι η ίδια η ακολουθία των τιμών, και η ακολουθία των σχετικών αλλαγών. Έτσι, είναι σε θέση να επιτύχει μεγαλύτερη συγκρισιμότητα των διαφόρων περιουσιακών στοιχείων. Για παράδειγμα, οι νέες μετοχές μπορεί να είναι δέκα φορές αύξηση και μείωση του κόστους, έτσι αναμένουμε την μεταβλητότητα των μετοχών, χρησιμοποιώντας απόλυτες τιμές είναι αδύνατη. Επιπλέον, η αλληλουχία της σχετικής μεταβολής είναι πιο σταθερή με την έννοια ότι μέση τιμή και η διακύμανση της είναι εν στάσει, όταν συγκρίνεται με τα ίδια δείκτες δεν αναλύονται τιμές. Σε κάθε περίπτωση, όπως είναι κοινώς πιστεύεται.

Οι δείκτες μεταβλητότητας

Παρά το γεγονός ότι πολλοί εργαζόμενοι κέντρα που ασχολούνται υποστηρίζουν ότι η αστάθεια του ζεύγους νομισμάτων δείχνει την καλή κερδοφορία της συναλλαγής, μην ξεχνάτε ότι το υψηλό επίπεδο μεταβλητότητας - αυτόν τον αυξημένο κίνδυνο. Σε μια ασταθή τύχη ζευγάρι μπορεί να γυρίσει γρήγορα, και οι απώλειες θα αυξηθούν σημαντικά. Για να μειωθούν οι κίνδυνοι, θα πρέπει πάντα να χρησιμοποιείτε την εντολή «το stop loss», ακόμη και αν η αγορά κινείται προς την κατεύθυνση των κερδών, και δεν λέει τίποτα για πιθανές απώλειες. Στην αγορά forex δείκτες μεταβλητότητας είναι οι Ζώνες Bollinger, η ΚΠΕ, δείκτες Chaikin. Επίσης κατά τη χρήση και τυποποιημένες παραμέτρους απόκλιση ως δείκτες.